1.推荐组合
 【三一重工】、【先导智能】、【晶盛机电】、【恒立液压】、【科恒股份】【精测电子】、【杰瑞股份】、【海油工程】、【浙江鼎力】、【璞泰来】
 2.投资要点
 【工程机械】挖掘机二季度销量创历史新高
二季度销量创历史新高，下半年排产情况良好但销量或同比下滑。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】2018Q2销量高达60062台，同比增长74%，已高于2017年同期销量（51789台），创历史新高。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）1-6月累计销量高达120123台，累计同比+60%。
工程机械下半年排产情况良好但销量或同比下滑。H1挖机销量12万台，预计H2挖机销量6万台，月度销量存在上调可能性（17年H2为6.5万台，18年H2若6万台则基本持平），全年18万台（+30%）。
三一重工稳居第一，国产品牌市占率维持高位。从重点企业来看，6月份三一重工销量3155台，单月市占率22.24%，连续12个月市占率20%以上，龙头位置稳固；1-6月累计销量26488台，累计市占率22.05%。卡特彼勒、徐工、斗山紧随其后，市占率分别为13.27%、11.60%、8.57%。
出口数据亮眼，中挖销量持续高增长。6月挖掘机出口销量1723台，同比增长143.7%。2018年以来，挖掘机出口量同比增速始终维持在90%以上，数据不断创新高，出口正在成为挖掘机市场新的增长来源。
投资建议：继续首推龙头【三一重工】：1、全系列产品线竞争优势、龙头集中度不断提升；2、出口不断超预期，全球布局最完善；3、行业龙头估值溢价；4、经营质量和现金流持续变好。其余推荐【恒立液压】：中国液压行业龙头，拓展国际业务绑定龙头增长性可期。
 【锂电设备】龙头车企电动化战略逐步兑现，全球电动化趋势加速
龙头CATL走出国门，助力全球电动化大趋势。宁德时代将投2.4亿欧元在德国设立电池生产基地及智能制造技术研发中心，将为宝马、大众、戴姆勒、捷豹路虎、PSA等供应动力电池；该基地计划于2021年投产，2022年达产后将形成14GWh的产能，对应设备需求超40亿，对应车年产规模超过17万辆，对应年电池采购金额超过98亿元。
宝马+大众（传统车企代表）电动化战略逐步兑现，全球电动化趋势加速。宝马近日向宁德时代发送定点信表达采购意向；华晨宝马长期发展框架协议出炉，2020年ix3国产；长城与宝马正式签署合资经营合同，成立光束汽车有限公司，双方各持股50%，投资总额51亿元；再加上此前大众集团宣布扩大电池采购合同规模（2025年采购额达到480亿美金）。我们预计长城宝马的年产能规划16万辆/年，年电池需求量10GWh,对应设备需求30亿元，对应年电池采购金额超过67亿元。
风险提示：贸易战影响超预期；政策支持力度不及预期等。